轨交设备跟踪点评：动车组二次招标略超预期 重视25年产业链机会
11 月5 日，国铁集团350 公里复兴号动车组招标公告公布，合计招标80 组，分别为：1）时速350 公里复兴号智能动车组（8 辆编组普通型），数量66 组；2）时速350 公里复兴号智能动车组（8 辆编组高寒型），数量10 组；3）时速350 公里复兴号智能动车组（17 辆编组普通型），数量4 组（2 列）。招标数量略超预期。
综合竞争力持续提升 多家上市公司频揽大单
根据同花顺iFinD统计，7月1日以来截至11月6日发稿，已有近140家上市公司披露重大项目中标及预中标、签订重大合同、重大合同进展公告。分行业来看，涉及新能源、高端装备制造、人工智能、生物医药、环境治理、输变电铁塔、洁净室工程、电力自动化、基建工程、汽车电子等多个领域。
铁矿行业周度报告：本周铁矿需求保持较高水平 矿价环比上涨3.22%
供应：本周（10.26-11.1）进口铁矿石发运量增加8.27%，到港量下滑6.6%。
保险行业上市险企2024年三季报综述：资产端驱动业绩超预期 负债端较中报延续扩张
资产端驱动业绩超预期，负债端较中报延续扩张（1）2024 前三季上市险企净利润同比高增：中国人寿+174%/新华保险+117%/中国人保+77%/中国太保+66%/中国平安+36%，权益市场回暖+新准则权益弹性提升，投资服务业绩高增驱动业绩超预期改善。
通信行业需求复苏景气提升
受益于AI应用不断发展，国内外投入持续加码，今年前三季度，通信行业需求不断复苏，景气度提升。Wind数据显示，A股市场通信行业上市公司前三季度超五成实现归母净利润同比增长，超过去年同期。从具体细分行业来看，光模块、光通信、算力等细分领域业绩表现抢眼。
航空行业2024年三季报综述：24Q3七家上市航司盈利均超19年同期 三大航合计盈利超19年18.2%
航空：Q3 七家上市航司盈利均超19 年同期，三大航盈利超19 年18.2%。
建材行业策略周报：地产疲软基建放缓 产业链Q3业绩承压
消费建材：Q3 弱需求下多数业绩承压，静待地产拐点显现。2024Q3地产需求仍然偏弱，大多消费建材企业业绩环比下行。收入端，需求偏弱的大背景下，企业收入大多承压，零售主导企业相对工程而言较为稳健。工程端，东方雨虹/坚朗五金/科顺股份收入同比-23.84%/-22.46%/-12.56%；零售和小B 端，北新建材/兔宝宝/伟星新材/三棵树收入同比+19.82%/+3.56%/-5.24%/-7.87%。部分企业仍实现较为稳健的增速，主要通过：1）品类拓宽：
短剧风吹向“银发赛道” 精神需求还是消费陷阱？
闪婚老伴、保洁老妈、五十霸总……本以为是闲暇解闷，没想到深陷“爱的深坑”。前不久，短剧《保洁老妈无极归来》刷屏网络，因其中夸张的剧情和无限反转的套路被网友们戏称是“中老年玛丽苏”代表作。
新材料周报：2024年全球芯片市场将增长18.8% 美国宣布禁止向中国半导体、AI、量子领域投资
本周行情回顾。本周，Wind 新材料指数收报3520.68 点，环比下跌0.4%。其中，涨幅前五的有瑞丰高材(24.6%)、阳谷华泰(19.97%)、道恩股份(10.01%)、斯迪克(8.42%)、阿科力(7.09%)；跌幅前五的有长阳科技(-12.98%)、合盛硅业(-12%)、福斯特(-11.32%)、阿拉丁(-9.33%)、金宏气体(-9.04%)。
传媒行业周报：AI推新不断 关注高景气出海/卡牌及新影片定档
AI 模型及产品迭代升级不断，继续布局AI 应用继10 月25 日智谱AI 推出可基于用户一句话自动点外卖、发微信、写点评、买商品的智能体AutoGLM，实现AI Agent 重大突破后，AI 新品发布不断。10 月28 日，豆神教育推出自主研发的端模一体教育产品“豆神AI”，以帮助学生进行个性化学习；10 月29 日，爱诗科技正式发布 PixVerse V3 版本并全球同步公开上线，底层模型能力大幅提升，同时提供创意模板、口型匹配、故事续写和风格转换等多模态生成能力和丰富的AI 玩法。
多式联运提升香港机场能级
近日，香港特区行政长官李家超发表2024年施政报告，推出支持香港国际机场大力扩展航空网络、巩固国际航空枢纽地位的一系列措施。
机械行业周报：10月挖机销量延续正增 关注科技板块投资机会
过去一周（2024.10.21-2024.10.25），中信机械行业上涨4.30%，表现处于中上游，在所有一级行业中涨跌幅排名第10。具体来看，工程机械下跌0.52%，通用设备上涨6.22%，专用设备上涨6.67%，仪器仪表上涨3.61%，金属制品上涨4.84%，运输设备上涨0.42%。
2024Q3基金农业持仓：农业Q3持仓下降 减持养殖 增持种植及宠物
整体：农业整体持仓下降。2024 年三季度，农业板块基金持仓占比1.31%，环比-0.41pcts；超配比例0.08%，环比-0.34pcts。当前基金持仓比例位于过去13 年的30%分位数，相比于2016Q1(3.94%)、2019Q1(3.78%)的高点仍有较大提升空间。
A股白酒板块前三季度业绩分化 头部企业强者恒强
东方财富Choice数据显示，截至10月31日发稿，A股市场20家白酒上市公司均已披露前三季度业绩报告。前三季度，20家公司合计实现营业收入3400.63亿元，同比增长9.3%，合计实现归母净利润1316.97亿元，同比增长10.67%。
在线教育专题系列(一)：全球在线教育龙头多邻国启示录：商业模式珠玉在前 AI技术助力突破 国内在线教育星辰大海
全球在线教育市场正在迎来蓬勃发展，在线学习平台已成为用户人数最多、渗透率最高的在线学习模式，其中在线语言学习赛道孕育千亿人民币市值龙头企业多邻国。根据Statista，目前全球在线教育市场主要分为在线大学、在线平台学习以及专业证书三大市场， 截至2023 年， 三大市场规模分别为1032.8/566.3/66.6 亿美元，全球在线教育市场规模合计1665.5 亿美元。
疫苗行业周报：前三季度业绩仍处低谷 业绩向好有待行业竞争格局改善
市场表现：上周疫苗上涨2.69%，医药各子板块普涨，疫苗涨幅靠后上周（2024.10.21-2024.10.25）医药生物报收7662.99 点，上涨3.11%；原料药报收9814.88 点，上涨3.54%；化学制剂报收7388.39 点，上涨1.11%；中药Ⅲ报收6714.7 点，上涨3.39%；血液制品报收10358.86 点，上涨2.04%；疫苗报收14375.91 点，上涨2.69%；其他生物制品报收9471.37 点，上涨3.47%；