2020年中国消费金融公司市场发展现状及未来发展趋势分析[图]

    消费金融公司是指经银保监会批准，在中华人民共和国境内设立的，不吸收公众存款，以小额、分散为原则，为中国境内居民个人提供以消费为目的的贷款的非银行金融机构。

    一、消费金融公司发展背景

    随着居民生活水平不断提高，人均消费支出也随之扩大。受疫情影响，国家居民消费增速受限，整体来看还是趋于较高水平，2020年全国居民人均消费支出21210元，较上年减少349元，同比下降1.62%。

    2015-2020年全国居民人均消费支出及增速

资料来源：国家统计局、智研咨询整理

    我国消费金融公司已将场景金融拓展至3C、家电、家装、旅游、教育/培训、医美等。其中，3C类场景个数10家，教育类场景个数9家，家电类场景个数8家，未来场景金融将呈现出更加多元和丰富的特点。

    2020年消费金融公司各类场景拓展情况

资料来源：中国银行业协会消费金融专业委员会、智研咨询整理

    二、消费金融公司市场现状

    截至2020年12月底，全国部分消费金融公司总资产前三名是招联消金、捷信消金和马上消费，其中，招联消金总资产达1083亿元，同比增长17%；捷信消金总资产652亿元，同比下降38%；马上消费总资产达525亿元，同比下降4%。

    2019-2020年部分消费金融公司资产规模及同比

资料来源：公司财报、智研咨询整理

    截至2020年12月底，全国部分消费金融公司营业收入前三名是招联消金、捷信消金和马上消费，其中，招联消金营业收入128亿元，同比增长19%，跃居第一；捷信消金营业收入112亿元，同比下降35%；马上消费营业收入76亿元，同比下降16%。

    2019-2020年部分消费金融公司营业收入及同比

资料来源：公司财报、智研咨询整理

    智研咨询发布的《2021-2027年中国消费金融行业市场全面调研及市场规模预测报告》数据显示：截至2020年12月底，全国部分消费金融公司净利润前三名分别是招联消金、兴业消金、马上消费，其中，招联消金净利润16.7亿元，同比增长14%；兴业消金净利润13.5亿元，同比增长31%；马上消费净利润7.1亿元，同比下降17%。

    2019-2020年部分消费金融公司净利润及同比

资料来源：公司财报、智研咨询整理

    2020年12月，马上消费旗下安逸花APP用户活跃人数1017人，较去年同期增加558人，同比提升121.57%；其他头部机构APP较2019年出现了明显的下滑，其中招联金融、捷信金融用户活跃人数同比下降28.79%、21.32%。

    2019-2020年部分消费金融公司APP用户活跃人数

资料来源：智研咨询整理

    从注册资本来看，2020年部分消费金融公司注册资本均超过10亿元，其中，蚂蚁消金注册资本80亿元，捷信消金注册资本70亿元，平安消金注册资本50亿元，其余马上消费注册资本40亿元。

2020年部分消费金融公司注册资本情况

资料来源：公司官网、智研咨询整理

    在专利申请方面，2020年我国消费金融公司马上消费的专利数量210项，远超其他公司申请数，其余招联消金专利数量90项，苏宁消金专利数量78项，兴业消金专利数量9项。

    2019-2020年部分消费金融公司累计专利申请数量

资料来源：中国专利信息中心、智研咨询整理

    从头部持牌机构来看，在ABS发行中，整体发行两年来为下降趋势，捷信消金和兴业消金远超其他三家规模。2020年，捷信消金ABS发行75亿元，兴业消金ABS发行19亿元，马上消费ABS发行17亿元。

    2019-2020年部分持牌消费金融公司ABS发行情况

资料来源：中国资产证券化分析网、智研咨询整理

    在金融债发行中，招联消金发行数据高于其他三家总和，目前马上消费也在发力金融债。2020年，招联消金金融债发行70亿元，兴业消金金融债发行20亿元，马上消费金融债发行5亿元。

    2019-2020年部分持牌消费金融公司金融债发行情况

资料来源：中国债券信息网、智研咨询整理

    三、消费金融公司发展趋势

    我国消费金融公司主体扩容，布局线上化转型，开拓蓝海市场。随互联网消费贷快速发展，以线下模式为主的消费金融公司逐渐进入经营瓶颈期，目前已有多家消金公司提出线上化转型规划。展望未来，预计消费金融公司会呈现出三大趋势。

    未来消费金融公司发展趋势

资料来源：智研咨询整理