核心观点
上周,国家八部委联合发文,康复医疗再迎新变化。上周沪深300 指数下跌2.34%,申万计算机行业下跌0.78%,跑赢指数1.56pct,在申万一级行业中排名第9 位。我们认为市场中长期向好趋势不变,建议投资者关注业绩确定性强的优质标的,推荐云计算、网络安全、人工智能等高景气度细分领域。
投资要点:
国务院深化医改2021 重点工作,将制定全国医院信息互联互通实施方案:医疗领域的互联互通已经提出许久,此次方案中除了政策的指导外还加入了案例供其他省市学习,有助于大家进一步认知医疗健康信息互联互通的便利性,学习有效经验,共同建设医疗健康产业。我们认为在当前疫情防控仍然不可放松的环境下,医疗信息化的发展更具必要性,互联互通的推进将有效带动医疗产业的信息化升级。
谷歌旗下的自动驾驶公司Waymo 宣布已完成新一轮融资,用于自动驾驶技术开发:智能驾驶作为当前的新兴行业之一,其应用在不断的创新和试点中成熟。自动叫车服务是智能驾驶平台的创新服务之一,此次融资有助于其从技术和小场景的试点发展为大规模的应用落地。智能驾驶领域进驻了各类巨头厂商,资本关注度也一直很高,但目前离真正的商用还是有许多需要解决的问题,如技术的进一步成熟,事故责任认定的划分,政策法规的健全等。
行业估值低于历史中枢,行业关注度上涨:上周日均交易额775.59 亿元,交易活跃度上涨。从估值情况来看,SW 计算机行业PE(TTM)已经调整至55.48 倍,低于2010 年至2020 年历史均值57.22 倍。
上周计算机板块表现分化:97 只个股上涨,129 只个股下跌,2 只个股持平。上涨股票数占比42.54%。
投资建议:以新基建为核心,加速企业云化、智能化和数字化进程,建议投资者关注高景气度板块下业绩确定性强的优质标的。从2020 年报及2021 年一季报看,云计算、人工智能、信创、车联网等领域表现较好,随着复工复产的推进,2021Q2 业绩继续回暖,建议重点关注相关领域公司订单及资本开支变动情况。我们重点推荐金融科技、信息安全、智慧医疗、智慧车联、人工智能和信创领域。
风险因素:全球地缘政治风险、技术推进不达预期、行业IT 资本支出低于预期。


2025-2031年中国电子计算机外部设备制造行业市场发展规模及产业前景研判报告
《2025-2031年中国电子计算机外部设备制造行业市场发展规模及产业前景研判报告》共七章,包含中国电子计算机外部设备行业主要产品市场分析,中国电子计算机外部设备制造行业主要企业生产经营分析,2025-2031年中国电子计算机外部设备制造行业发展趋势与投资建议等内容。



