2021-2022年DRAM存储芯片行业保持稳定增长，车用DRAM是将成为新战场[图]

    一、基本概况

    半导体存储从应用上可划分为易失性存储器（RAM，包括DRAM和SRAM等），以及非易失性存储器（ROM和非ROM）。

存储器的分类

资料来源：智研咨询整理

    DRAM芯片即动态随机存取存储器，DRAM同比只能将数据保持很短的时间，所以需要定时刷新。DRAM同比分为很多种，常见的主要有同比FPRAM/FastPage、EDORAM、、DDR同比RAM、RDRAM、SGRAM同比以及同比WRAM同比等。

刷新技术有以下几个好处：

资料来源：智研咨询整理

    动态随机存储器(DRAM)和静态随机存储器(SRAM)同属于易失性存储器，在断电状态下数据会丢失。两者因结构不同，其应用场景有很大的不同。

动态随机存储器(DRAM)和静态随机存储器(SRAM)的对比

-	动态随机存储器(DRAM)	静态随机存储器(SRAM)
晶圆结构图
速度	较慢	较快
容量	大	小
单成本	便宜	贵
用例	主内存	1级和2级微处理器缓存
密度	每个单元的密度低	每个单元的密度更密集
功率	高	低

资料来源：智研咨询整理

    DRAM芯片需求经历了PC推动周期、PC&Notebook推动周期，目前正处于智能手机&服务器&AloT推动周期。2020年上半年受新冠疫情影响，服务器、智能手机、PC需求激增带动DRAM价格迅速回升，新一轮上升的大趋势基本确定。

DRAM供需与周期关系

资料来源：智研咨询整理

    云计算、大数据的兴起，服务器的数据容量和处理速度在不断提高，推动了DDR技术的升级迭代，目前市场上主流技术规范为DDR4和LPDDR4，DDR5技术即将进入商用领域。

2003-2020年中国主流内存

资料来源：智研咨询整理

    二、下游应用领域分析

    智研咨询发布的《2021-2027年中国芯片行业市场行情动态及发展前景展望报告》显示：DRAM占存储器市场规模的58%，为最大的细分市场。DRAM以其经济、可靠、高效的特点，被广泛运用于移动设备、服务器、PC等市场。

存储器细分行业市场

资料来源：智研咨询整理

    PC端、移动端、服务器端为DRAM主要需求来源,市场需求占比大。PC端进入存量替代市场，出货稳定；移动端和服务器端DRAM需求旺盛；5G热潮以及5G智能手机带来的出货增长拉动了DRAM需求；车用DRAM是将成为DRAM的新战场。

DRAM的主要需求来源

资料来源：智研咨询整理

    2020年DRAM下游移动式（手机、移动端）占39.6%；服务器占33.9%；PC占13.1%；消费电子占7.9%；图形技术占5.5%。

2020年DRAM下游应用占比

资料来源：TrendForce、智研咨询整理

    1、手机市场

    移动端DRAM自2012年超过PC端以来始终是DRAM最大市场，目前占DRAM总出货量40%左右。2020年全球手机出货量约12.92亿台，同比下降5.76%；预计2021年全球手机出货量13.57亿台，同比增长5.03%；预计2022年全球手机出货量13.84亿台，同比增长1.99%。

2014-2022年全球手机出货量及增长

资料来源：IDC、Techspot、智研咨询整理

    2、PC市场

    随着智能手机及配套生态的持续发展，个人电脑(台式电脑及笔记本电脑)的出货量自2011年起就呈现缓慢下降趋势，至2019年才实现回升，2020年因疫情影响下，线上办公学习拉动了笔记本电脑的需求，全球PC出货量275.1百万台，同比增长4.76%；预计2021年全球PC出货量277.8百万台，同比增长0.98%。

2015-2021年全球PC出货量及增长

资料来源：IDC、数科世界、智研咨询整理

    3、服务器市场

    2016-2020年，全球服务器出货量呈稳定增长趋势，2020年全球服务器出货量12.11亿台，同比增长3.92%；2021年全球服务器出货金额为910.1亿美元，同比增长4.26%。

2016-2020年全球服务器出货情况

资料来源：Bloomberg、智研咨询整理

    2021年5G商用在即，未来云计算、IDC的发展都需要海量数据存储，服务器未来无论从系统出货量，还是单系统DRAM容量提升都具有长期的成长驱动力。

服务器端DRAM增长驱动力

资料来源：智研咨询整理

    4、图形技术

    2020年全球图形DRAM收入达到近40亿美元，占DRAM5%的市场份额，虽然图形DRAM(即GDDR)占全球DRAM市场份额较小，但增速相对比较稳定。

    人工智能和无人驾驶等领域推动GDDR发展。2020年全球GPU市场价值预计为254.1亿美元；预计2027年将达到1853.1亿美元，图形DRAM有望受益于GPU出货量增长从而在DRAM市场占据更大比例份额。

2020-2027年全球GPU市场价值

资料来源：IDC、TEKNOXO、智研咨询整理

    5、车用市场

    车用DRAM主要分为车载信息娱乐系统、先进驾驶辅助系统、车载信息系统、数位仪表板四大领域。随着自2020年中国动驾驶渗透率的迅速提升，车用DRAM领域将成为巨大的市场。无人驾驶等级的提高会进一步增加对DRAM的需求量，预计2040年全球自动驾驶将占到50%。

2016-2040年全球自动驾驶渗透率

资料来源：美光公告、智研咨询整理

    从各级别自动驾驶所需的DRAM容量来看，L2+/L3 DRAM搭载量16GB；L4 DRAM搭载量90GB；L5 DRAM搭载量139GB。

各级别自动驾驶所需的DRAM容量

资料来源：美光公告、智研咨询整理

    6、DRAM驱动力及增量市场

    2020年上半年受新冠疫情影响，服务器、智能手机、PC需求激增带动DRAM价格迅速回升，预计2021-2022年DRAM行业保持稳定增长。

DRAM驱动力及增量市场

资料来源：智研咨询整理