摘要：随着人们生活水平的提高以及科学研究对食醋功能特性的进一步揭示，食醋的用途也越来越广，对食醋及其衍生产品的需求越来越大。对醋的使用已不仅仅局限于传统的烹调中，作为营养饮品、保健品等正日益受到越来越多人的喜好，2022年我国食醋产量约为461万吨，同比增长3.83%。从消费来看，食醋中含有丰富的营养物质和生物活性物质，主要包括氨基酸、还原糖、有机酸、多酚、蛋白黑素和四甲基吡嗪等物质，人们对食醋的需求量不断增长，由2015年的409.9万吨增长至2022年的457.3万吨，年复合增长率约为1.6%。

一、定义及分类

醋是用各种酵后产生的酸味调味剂，化学式：CH3COOH，是弱电解质。酿醋主要使用大米或高粱为原料。适当的酵可使用含碳水化合物（糖、淀粉）的液体转化成酒精和二氧化碳，酒精再受某种细菌的作用与空气中氧结合即生成醋酸和水。

醋分为酿造醋和人工合成醋。酿造醋又可分为谷物醋（用粮食等原料制成）、糖醋（用饴糖、蔗糖、糖类原料制成）、酒醋（用食用酒精、酒尾制成）。谷物醋根据加工方法的不同，可再分为熏醋、特醋、香醋、麸醋等。人工合成醋又可分为色醋和白醋（白醋可再分为普通白醋和醋精）。醋以酿造醋为佳，其中又以谷物醋为佳。

二、行业政策

近年来，我国有关部门陆续印发了食品及食品安全行业的政策，内容涉及食品安全、规范食品企业、发展绿色食品等方面，不断规范我国食品行业，食醋作为我国重要的辅助食品，也将在我国政策的引导下向好发展。国家及相关部门相继颁布了《关于加强调味制品质量安全监管的公告》、《关于加强食品生产加工小作坊监管工作的指导意见》、《食品安全标准与监测评估“十四五”规划》、《企业落实食品安全主体责任监督管理规定》等一系列政策法规，用以规范食品加工企业的生产经营行为，以最大限度地保障消费者利益。

三、行业壁垒

1、行业准入壁垒

目前，我国对食品生产企业实行准入制度管理。食品生产企业要达到相关监管要求，需建立符合行业特点的质量控制流程和内部组织架构，最终形成质量检测与控制部门、专业的检测人员以及完善的质量控制体系。此外，食品生产企业从事食品生产应当依法取得食品生产许可，因此，食醋行业具有一定的准入门槛。

2、技术和经验壁垒

食醋作为消费者日常消费的主要调味品通常难以完全通过仪器设备直接获得口味评价，而是需要生产企业富有经验的专业人员通过对消费者喜好长期深入研究和持续调查的基础上，对产品配方及生产工艺进行不断改进而逐步形成。食醋生产企业在对传统配方和现代生产工艺的有机结合过程中，需要长期的技术研发和生产经验积累。因此，食醋行业长期稳定的技术和经验积累对新进入食醋行业的生产企业形成了一定的技术和经验壁垒。

3、品牌壁垒

随着人们生活水平的提高，消费者通常会青睐于知名度高、品牌信誉好的食醋产品。目前，食醋行业内大型企业通过多年的经营，已经建立起牢固的品牌优势和较高的市场知名度。此外，食醋行业内大型企业通常具备规模优势、资金优势和信用优势，食醋行业内的上游供应商和下游经销商与食醋行业内大型生产企业通常建立了长期稳定的合作。

4、营销渠道壁垒

食醋产品的销售通常依赖于优秀高效的市场营销网络。市场营销网络通过为食醋企业提供稳定的营销渠道、有效的客户跟踪机制和优质的售后服务体系，从而实现稳定的市场销售份额。优秀高效的市场营销网络建设通常需要长期的资金和人力投入以及优秀的拓展管理能力。食醋行业的新进入者通常无法在短时间内搭建起完善的营销网络体系，在与行业领先企业的竞争中处于劣势地位。

四、产业链

食醋行业生产用原材料主要是谷物类农副产品，如高粱、豌豆、大麦、大米、谷糠、稻壳、麸皮等，主要通过贸易企业、粮食加工企业、农产品收购商以及农户个人等渠道采购。除生产所需原材料之外，主要包装材料为塑料壶、玻璃瓶、塑料膜、纸箱等，企业可以直接向包装材料供应企业采购。食醋的下游销售渠道为商超、便利店、餐饮服务店、电子平台。

食醋行业产业链

原材料

包装材料

生产设备

上游

江苏恒顺醋业股份有限公司

佛山市海天调味食品股份有限公司

中炬高新技术实业（集团）股份有限公司

加加食品集团股份有限公司

中游

食品加工

餐饮

个人及家庭消费

下游

五、行业现状

我国是一个食醋生产和消费的大国，酿醋历史悠久，许多人都有食醋的习惯和爱好。随着人们生活水平的提高以及科学研究对食醋功能特性的进一步揭示，食醋的用途也越来越广，对食醋及其衍生产品的需求越来越大。对醋的使用已不仅仅局限于传统的烹调中，作为营养饮品、保健品等正日益受到越来越多人的喜好，2022年我国食醋产量约为461万吨，同比增长3.83%。从消费来看，食醋中含有丰富的营养物质和生物活性物质，主要包括氨基酸、还原糖、有机酸、多酚、蛋白黑素和四甲基吡嗪等物质，人们对食醋的需求量不断增长，由2015年的409.9万吨增长至2022年的457.3万吨，年复合增长率约为1.6%。

六、发展因素

1、有利因素

（1）产业政策支持行业发展

食醋行业的产品主要面对内需市场，“十三五规划”提出“适应消费加快升级，以消费环境改善释放消费潜力，以供给改善和创新更好满足、创造消费需求，不断增强消费拉动经济的基础作用”。“十四五”时期，要更好发挥超大规模市场优势，在合理引导消费、储蓄、投资等方面进行有效制度安排，推动构建完整的内需体系，注重需求侧管理，贯通生产、分配、流通、消费各环节，加快经济结构优化升级，提升供给体系对国内需求的适配性，形成需求牵引供给、供给创造需求的更高水平动态平衡，增强经济发展韧性，提升国民经济体系整体效能，为加快构建以国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的新发展格局奠定坚实基础。食醋产品的主要原材料以农副产品为主，食醋行业的发展对推动我国农业产业化、现代化有着积极的提升作用。

（2）对食品安全的重视有利于行业规范

2015年10月1日《中华人民共和国食品安全法》正式实施后，与之相配套的《食品生产许可证管理办法》等一系列法规陆续颁布实施，国家对食品安全工作日益重视，消费者对食品质量安全日趋关注，对优质名牌产品的消费意识普遍增强，信任度和依赖度进一步提高。日趋严格的食品监管环境提高了食醋行业的进入门槛，将加速淘汰业内不规范、生产技术落后、产品质量差的企业，为食醋行业的长期健康稳定规范发展奠定了制度保障。

（3）居民消费水平不断提高为行业发展奠定客户基础

随着我国居民人均收入水平的提高，人们对于饮食口味感受、食品安全的要求也在不断提高。因此，能在烹调过程中有效提升菜肴口感、香味的调味品，更能有效迎合消费者对于“色、香、味”的消费诉求，市场空间广阔。随着国民经济的发展、城市化进程的提高，居民日常生活正由温饱型逐步向营养型、健康型和便捷型过渡，居民饮食结构和习惯将逐渐发生变化。居民收入水平的提高、消费升级和消费习惯的改变为食品行业的持续发展奠定了消费基础。

2、不利因素

（1）行业整体管理水平不高

食品安全问题由于涉及到广大消费者的切身利益和生命安全，已成为国家和消费者关注的重点。食醋行业在整体发展过程中存在的企业规模偏小、技术水平不高、管理水平落后等方面，对食醋行业创新和有序发展造成了一定障碍。

（2）行业集中度低、企业规模偏小

目前，我国食醋行业的产业集中度较低，缺乏引领行业发展的龙头企业。从全国来看，食醋行业呈现出企业数量多、企业规模小的特点，大多数企业未建立完善现代化的企业管理水平、技术研发能力以及市场营销渠道。同时，食醋行业集中度较低的现状对于已在行业内形成一定领先优势的企业而言是较好的发展机会，通过行业集中度的提升将可能获取更多的产品定价能力和品牌溢价。

（3）产品研发创新能力较低

目前，我国食醋产品生产企业的产品研发和创新能力普遍较低。食醋生产企业受资金投入、研发实力的限制，产品推陈出新的速度较慢，一定程度上影响了行业的持续发展。

七、竞争格局

食醋行业目前仍然高度分散，小作坊大量存在。食醋企业稳健增长，头部集中度较低，国内集中度提升空间较大。从全国食醋生产企业的品牌影响力来看，江苏恒顺醋业股份有限公司为镇江香醋的典型代表企业，其已于2001年在上海证券交易所上市，具有一定的品牌优势和行业领先地位。从山西省内食醋生产企业的品牌影响力来看，山西省内以“紫林”、“水塔”和“东湖”三大品牌为代表，具有较好的市场占有率和品牌影响力。

食醋行业重点企业

八、发展趋势

1、行业集中度持续提高

随着消费升级趋势确立，当消费者逐渐选择更健康、口味更丰富的高端产品时，也倾向选择知名度高、有品质保障的大厂商的产品，消费升级从一定程度上会倒逼小企业退出行业，淘汰部分低端和小作坊产能。基于此，预计未来行业集中度将进一步提升。

2、食品安全持续规范

近年来，我国有关部门陆续印发了食品及食品安全行业的政策，内容涉及食品安全、规范食品企业、发展绿色食品等方面，不断规范我国食品行业，复合调味品作为我国重要的辅助食品，也将在我国政策的引导下向好发展。

3、行业渗透率持续增长

相较于美、日、韩等国家，我国复合调味品行业起步较晚，行业尚处于早期阶段，渗透率相对较低。具体来看，2020年美国、日本、韩国复合调味品渗透率分别为73%、66%和59%，而我国渗透率仅为26%。由此可见，我国渗透率增长空间巨大。

4、行业需求持续上涨

相较于普通家庭消费，餐饮及食品加工等领域会更多使用滋味丰富、独特的复合调味品来吸引消费者。由于现代社会生活节奏加快下可用于烹饪时间减少导致，消费者愈发青睐外出就餐或是订购外卖，这使得我国外卖餐饮及预制菜等行业市场快速增长，而随着近年来外卖餐饮及预制菜等行业的兴起，进一步促进了对复合调味品的需求，推动我国复合调味品行业持续发展。